铁矿石国际市场价格大涨 几内亚高品质铁矿商业价值大增

2019-05-24 | 同花顺财经 | 2718浏览

今年以来商品期货“带头大哥”非铁矿石莫属。截至2019年5月17日午盘,铁矿石主力合约涨4.1%报698.5元,今年累计涨幅41.25%。此外,其较最近一轮低点涨幅已达55.92%。

本轮铁矿石暴涨行情,主要受供需矛盾影响。

供应方面,由于受到2019年年初巴西淡水河谷矿业集团(VALES)溃坝以及后续矿场停工的影响,今年巴西的铁矿石产量或将下降10%,并且明年的形势也不甚明朗。

同样受到影响的是巴西铁矿石出口贸易,巴西4月铁矿石出口已经跌至7年低点,降至1834万吨,而去年同期为2588万,今年3月出口量为2218万吨。

此外,受发货等因素影响,目前国内进口铁矿石库存整体下滑态势明显。

铁矿石进口库存方面,最新一期数据显示,目前进口铁矿石港口库存量为13206.92万吨,连续2周下滑同时,也创2017年10月27日以来新低。

需求方面,受基建刺激等因素影响,今年以来,国内钢铁产品产量连创新高。

2019年4月份国内钢材产量10205万吨,同比增速11.50%。单月产量创历史新高,同比增速继续放大。其中,粗钢产量8503万吨,同比增速12.70%。单月产量创历史新高,同比增速继续攀升。

2019年5月20日,直接进口铁矿石62%品位干基粉矿到岸价格为99.20美元/吨,环比上升1.09美元/吨,5月份平均价格为94.78美元/吨。

2019年5月20日,现货贸易进口铁矿石62%品位干基粉矿人民币含税价格为778.39元/吨,环比上升7.84元/吨,5月份平均价格为743.39元/吨。

众所周知,中国是最大的铁矿石进口国,约占全球铁矿石贸易量的80%左右。

今年以来,铁矿石的价格一飞冲天,已经创下了近五年来的新高,而中国铁矿石港口存量下降3.4%,创2015年以来最大降幅。

造成铁矿石价格暴涨的原因主要有供应和需求两方面因素:

供求方面:2019年1月,位于巴西的Feijo铁矿发生溃坝,巴西淡水河谷矿业集团已经关闭了逾9000万吨的年产能,巴西出口铁矿石装货量骤降30%-40%,从而导致国际铁矿石价格大幅上涨,涨幅超过24%,突破94.2美元/吨。

中国有20%都是进口巴西铁矿石,这意味着巴西把铁矿石的减产最大受益者是澳大利亚的必和必拓和力拓。

中国有60%的铁矿石都是来自澳大利亚。巴西淡水河谷减产直接推高了铁矿石价格价格,中国铁矿石供应今年可能增加约2000万吨。

花旗银行在研究报告中预测,铁矿石价格将有望进一步升高至100美元/吨。

新闻背景:巴西溃坝事故

2019年1月25日,巴西东南部米纳斯吉拉斯州布鲁马迪纽市发生溃坝事故,溃坝后,泥浆顺流而下,摧毁大量沿途建筑物。

截至2019年5月4日晚,矿坝溃坝事故遇难人数已上升至235人,目前仍有35人失踪。

2019年1月25日,米纳斯吉拉斯州一处铁矿废料矿坑堤坝发生的决堤事故,事故引发大规模泥石流,导致该公司的办公区及附近村落被淹。事故发生后,附近汽车、卡车、建筑物和一列货运火车被毁灭性的泥石流掩埋,许多人被直升机救走。

决堤发生后,大量泥浆和垃圾流入淡水河谷公司地区总部和附近一些村落,淹没了不少建筑物。发生决堤堤坝内的采矿废料约有1230万立方米。

此次发生事故的铁矿废料矿坑属于巴西淡水河谷公司Vales。

2019年3月2日,巴西铁矿石生产商淡水河集团首席执行官施瓦茨曼及数位高管引咎辞职。

铁矿石三巨头

铁矿石三巨头是指巴西淡水河谷公司、澳大利亚必和必拓公司、英国力拓集团三个铁矿石生产、开发、营销集团。

巴西淡水河谷公司VALES

巴西CVRD集团是世界第一大矿石生产和出口公司。成立于1942年6月1日,是世界第二大锰和铁合金生产商,占有11%的国际市场。

CVRD是世界第一大铁矿石生产和出口商,也是美洲大陆最大的采矿业公司,被誉为巴西“皇冠上的宝石”和“亚马逊地区的引擎”。公司除经营铁矿砂外,还经营锰矿砂、铝矿、金矿等矿产品及纸浆、港口、铁路和能源。该公司于1997年5月7日开始推行私有化并大举兼并铁矿砂企业。2000年初,淡水河谷不仅收购了SOCOIMEX公司,还收购了萨米特里矿业的全部股份。

现在,淡水河谷铁矿石产量占巴西全国总产量的80%。其铁矿资源集中在“铁四角”地区和巴西北部的巴拉州,拥有挺博佩贝铁矿、卡潘尼马铁矿、卡拉加斯铁矿等,保有铁矿储量约40亿吨,其主要矿产可维持开采近400年。

澳大利亚必和必拓BHP

必和必拓BHP由两家巨型矿业公司合并而成,现在已经是全球最大的采矿业公司。其中,BHP公司成立于1885年,总部设在墨尔本,是澳大利亚历史最悠久、规模最庞大的公司之一。比利顿是国际采矿业的先驱,曾经以不断创新和集约式运营方式而闻名。2001年,两家公司合并组成BHPBilliton矿业集团,BHP持股58%,比利顿持股42%。

该公司在全球20个国家开展业务,合作伙伴超过90个,员工约3.5万人,遍及世界各地,主要产品有铁矿石、煤、铜、铝、镍、石油,液化天然气、镁、钻石等。在2003至2004财年度,该公司实现净收入340.87亿澳元,名列澳大利亚十大企业名单之首。2004年8月26日,该公司宣布其市值达583亿美元。必和必拓在澳大利亚、伦敦和纽约的股票交易所上市。

必和必拓是世界上最大的综合资源公司。必和必拓公司的全球总部设在墨尔本,在伦敦设有高级代表处。此外,在约翰内斯堡和休斯敦均设有商务中心,还有遍及全球的下辖办事处。

英国-澳大利亚力拓RioTinto

力拓矿业公司成立于1873年的西班牙,Riotinto是西班牙文,意为黄色的河流。1954年,公司出售了大部分西班牙业务。1962年至1997年,该公司兼并了数家全球有影响力的矿业公司,并在2000年成功收购了澳大利亚北方矿业公司,成为在勘探、开采和加工矿产资源方面的全球佼佼者。

目前该公司总部在英国,澳大利亚总部设于墨尔本。

力拓矿业集团(RioTinto)总部设在英国,澳洲总部在墨尔本。该公司控股的哈默斯利铁矿有限公司是澳大利亚第二大铁矿石生产公司,在西澳皮尔巴拉地区有五座生产矿山(即汤姆普赖斯铁矿、帕拉布杜铁矿、恰那铁矿、马兰杜铁矿和布诺克曼第二矿区),探明储量约为21亿吨,公司铁矿年生产能力为5500万吨。预计在建扬迪采矿工程完工后,该公司铁矿年生产能力将达到6500万吨以上。

旗下的罗布河公司、加拿大IOC公司都是主要的铁矿石供应商。力拓矿业公司还涉及铜、铝、能源、钻石、黄金、工业矿物等业务。

几内亚铁矿吸引力大增

几内亚享有“地质奇迹”的美誉,除了铝土矿资源储量排名世界第一之外,还拥有丰富的铁矿石资源;其特点是:储量丰富、品质高(铁含量超过45%)、易开采(露天地表矿)。

目前,已经探明的铁矿石资源主要有:

西芒杜铁矿Simandou

佐格塔铁矿ZOGOTA

宁巴山铁矿MontsNimba

西芒杜铁矿Simandou被业内专家誉为世界上尚未开发的储量最丰富、品质最好的铁矿。

英国NironMetals计划开采ZOGOTA铁矿,通过利比里亚出口。

几政府与英国NironMetal公司达成初步协议,英国NironMetal公司将投资开采佐高塔铁矿(Zogota)。

Zogota铁矿的含量高达57-60%,是世界级的优质铁矿。目前,铁矿石国际市场价格每吨超过90美元,这个价格对于采矿企业十分有利,商业前景良好。英国NironMetal公司将尽快启动Zogota铁矿的基建施工,力争在2020年底前投产出矿。

NironMetals公司董事长MickDavis爵士称该协议对矿区开发非常重要,计划在六个月内完成Zogota矿区开发可行性研究并尽快投产。

NironMetals公司于2018年6月在英国注册成立,董事长MickDavis爵士经营过Xstrata及X2Resources等多家矿业公司,并于2017年6月由首相特雷莎.梅任命为英国保守党首席执行官(ChiefExecutiveofTheConservativeParty)。

加拿大艾芬豪矿业公司计划开采几内亚宁巴铁矿

瑞士媒体《AgenceEcofin》5月17日援引消息报道,加拿大亿万富豪、加拿大艾芬豪矿业公司IvanhoeMines老板罗伯特.弗里德兰德(RobertFriedland)有意开采几内亚宁巴山铁矿石(MontNimba)。

弗里德兰德正在与澳大利亚必和必拓集团(BHP),纽蒙特黄金公司NewmontGoldcorp和阿雷瓦公司Areva进行深入谈判,这几家公司探讨开采几内亚宁巴山铁矿(Nimba)的合作模式。

几内亚宁巴山铁矿计划通过铁路运输至科特迪瓦圣佩罗德自治港(LePortautonomedeSanPédro),自该港口出口。

新闻背景:

加拿大艾芬豪矿业公司IvanhoeMines简介

艾芬豪矿业公司IvanhoeMines是一家总部位于加拿大,在多伦多、纽约、纳斯达克证券交易所三地上市的公司,目前市值37亿美元。公司专注于亚太地区的矿产资源,核心资产为蒙古国的大规模铜金矿,在非洲、澳洲和中国还有铜矿、铀矿和金矿的勘探资产。艾芬豪公司持有金山矿业有限公司41.99%的股权、部分债权以及认股权证,是金山公司最大的股东。

金山矿业有限公司是一家总部位于加拿大温哥华的勘探开发矿业公司,在加拿大多伦多股票交易所上市(股票代码为JIN),主要从事在中国内地黄金开发资产的收购与勘探。

Ivanhoe矿业是一家以在亚太地区为主要操作的国际矿业公司.Ivanhoe的核心产业是它的世界级水准的OyuTolgoi铜和项目,以及它在蒙古国南部的矿物开采基地.在蒙古国的基地,被开发的铜和矿正在进行价值评估.Ivanhoe也在澳洲昆士兰Cloncurry地区以及中国内蒙古地区进行铜、铀和金矿的勘探

2018年6月,中信金属集团与在加拿大上市的艾芬豪矿业(IvanhoeMines)达成协议,将以7.23亿加元(5.6亿美元)购入该公司19.9的股权。完成交易后中信将成为艾芬豪最大单一股东,该集团主席RobertFiredland将以17%的持股退居第二大股东。

艾芬豪在刚果(金)的Kamoa-Kakula项目在世界十大铜矿床中拥有最高的铜品位。根据协议,每股认购价为3.68加元,较艾芬豪上周五收市价有14%溢价,共收购1.966亿股。

中信金属集团还将向艾芬豪提供1亿美元贷款,来发展其在南部非洲的项目。

此外,现持有艾芬豪9.9%股权的中国股东紫金矿业(601899)集团拥有反稀释权,如果跟进配股,所需资金约7800万加元(6000万美元)。

关键词: 西芒杜铁矿 Simandou